国内千(qiān)亿私募巨头景(jǐng)林资产在(zài)美股市场的最(zuì)新持仓曝光了！

　　景林资产的海外子公司景林资(zī)产管理香(xiāng)港公司（GREENWOODS ASSET MANAGEMENT HONG KONG LTD）日(rì)前向美国(guó)证交会提交了截至2023年一季(jì)度末的(de)美(měi)股持(chí)仓数据，其(qí)持仓市值17.29亿美元（约合人(rén)民(mín)币(bì)120.31亿元(yuán)），较去年(nián)底有大幅增长。

　　今(jīn)年(nián)一(yī)季度，景林香港公司猛(měng)加(jiā)仓(cāng)新东方(fāng)、微软、东(dōng)南亚网约(yuē)车和送餐(cān)平台Grab等，新进了英(yīng)伟达、谷歌、爱奇艺、好未来(lái)等；拼多(duō)多在一季度末位列(liè)景(jǐng)林美股第一大重仓股，持股市值远大于其他公司，但是遭到减(jiǎn)持。

　　基(jī)金君从渠道获悉景林资产的最(zuì)新观点，其表(biǎo)示看(kàn)好教育(yù)行业龙头公司，同时积极布局美股一(yī)些AI公司。

　　景林美(měi)股持仓17.29亿美元(yuán)

　　拼(pīn)多(duō)多为(wèi)第一大重仓股(gǔ)

　　根据美(měi)国证券交易委员会（SEC）披(pī)露(lù)的最新13F文(wén)件(jiàn)，截止今(jīn)年3月(yuè)31日，景林香港公司(sī)（香港(gǎng)）公司在美股持(chí)有(yǒu)28只(zhǐ)证券，合计持仓(cāng)市值(zhí)达到17.29亿美(měi)元(yuán)（约合(hé)人民币120.31亿元），较(jiào)去年底的(de)16.3亿美(měi)元(yuán)大幅增加(jiā)。（基金君在此说(shuō)明一下，13F披(pī)露(lù)的是景林海外主体(tǐ)的美股持仓，不(bù)包含(hán)境(jìng)内主体(tǐ)及产品的美股头寸。）

　　其中，景林香(xiāng)港(gǎng)公司在美股的前十(shí)大重(zhòng)仓(cāng)股，合(hé)计(jì)持有(yǒu)市值(zhí)为13.47亿美元，大概占其美股持仓总市值的77.89％，集(jí)中度(dù)相对比较(jiào)高。

　　具体(tǐ)来看，其前十大重(zhòng)仓(cāng)股(gǔ)分别是拼多多、新东方、网易、美国外卖平(píng)台Doordash、脸(liǎn)书母公司Meta、中通快(kuài)递、英伟达、微软、BOSS直聘、360数科，其(qí)中(zhōng)前6名持(chí)仓市值都超过(guò)了1亿心情五味杂陈啥意思，打翻了五味杂陈啥意思美元(yuán)。

　　拼多多仍然是(shì)景(jǐng)林的第一(yī)大美股持仓标的，持有市(shì)值(zhí)达到3.22亿美元，远高于(yú)其他重(zhòng)仓股，但是今年一季度减持(chí)了(le)133.95万(wàn)股，持(chí)股数量降(jiàng)至423.91万股(gǔ)。

　　从股价走势来看，拼多(duō)多(duō)从(cóng)去年10月末开始(shǐ)触底反弹，今年1月下旬一度(dù)涨至106.38美元(yuán)/股的位置(zhì)，到3月末又跌至75.9美元/股，景林此前(qián)连续(xù)多个季(jì)度(dù)对拼多多越跌越买，如今可能是分享(xiǎng)到了反(fǎn)弹行情(qíng)、在一季(jì)度获利了结(jié)一(yī)部分。

　　猛加(jiā)仓教育(yù)股

　　新(xīn)东方在(zài)今年一季度末跃升为景林香港公(gōng)司的美股第二大(dà)持仓，持有430.07万股，较(jiào)上一季度(dù)末猛加仓368.75万(wàn)股，期(qī)末持股市值(zhí)达到1.66亿(yì)美元。从股(gǔ)价表现(xiàn)来看，新(xīn)东方今年1月从(cóng)33.63美元/股(gǔ)一度涨至46.63美元(yuán)/股的位置，一季(jì)度(dù)整体区间震荡比较大，景林在积(jī)极加(jiā)仓(cāng)可见其看好。新东方最新(xīn)报收37.77美元/股，总市值为64亿美元，

　　同时，景林香港公司还加仓(cāng)了好未来，今年(nián)一季(jì)度新(xīn)进224.55万(wàn)股，期末持股市值达(dá)到(dào)1439.37万美元。但好未来的股价(jià)今年以来走势(shì)也比较(jiào)波折，年初一度涨至9.68美元(yuán)/股，最(zuì)新报(bào)收6美元/股，最新(xīn)总市值仅为39亿美元。

　　基金君也从渠道获悉了景(jǐng)林资产对(duì)教育行业的(de)最(zuì)新(xīn)观点，其认(rèn)为(wèi)，从(cóng)全行业来看，不(bù)同(tóng)年龄层的(de)用户对(duì)“教育”的需(xū)求依然(rán)旺盛，除了应试，还包(bāo)括开拓眼界、增长知识、潜力挖掘(jué)、提升综合能力等。目前行业政策环境趋于稳(wěn)定，但(dàn)过程(chéng)中很多(duō)公司退出离开，使得行业(yè)竞(jìng)争格局趋缓(huǎn)，对于存量(liàng)公(gōng)司有(yǒu)利。

　　从(cóng)行业(yè)龙头(tóu)公司来看，景林(lín)资产表示，凭借多(duō)年(nián)积累的口碑和公信力，品(pǐn)牌的护城河依然很(hěn)深。个别头部企业在K9学科(kē)之外的教育领域业务基(jī)础扎实(shí)，原有的(de)留学等业务恢复增长，同时素质教育、直播(bō)电商业务等新业务(wù)成为新(xīn)的增长驱(qū)动力(lì)。且公司的利润和现(xiàn)金(jīn)流(liú)稳中转好(hǎo)，同时账上资金充足，当时(shí)的估(gū)值(zhí)下有足够的安全边际(jì)。在过去几个季度的财报中，可以(yǐ)看(kàn)到相关(guān)积极(jí)信号。另外，公(gōng)司核心(xīn)团队具备韧性，在(zài)逆境中保持乐观(guān)，经历过动(dòng)荡后依然拥有(yǒu)较强的组织凝聚力(lì)，且在持续吸引(yǐn)优秀的人(rén)才。

　　“会持续密切跟踪相关公司的基本面(miàn)变化，同时也要留意(yì)估值过(guò)热、政策导向、社会整体环境(jìng)变化等因素(sù)带来(lái)的风险(xiǎn)。”景林(lín)资产称。

　　买(mǎi)进(jìn)多(duō)家科技巨头(tóu)

　　值得注意的是，景林香港公司在今年一季度加仓了多(duō)家科(kē)技巨头(tóu)，包括英(yīng)伟达、微软(ruǎn)、谷歌等。

　　比如景林新(xīn)进英伟达(dá)32.53万股(gǔ)，期末持股(gǔ)市值为9036.41万美元，位列第七大重仓股；同时加仓微(wēi)软23.31万股，持(chí)股数量升至28.13万股(gǔ)，期末持(chí)股市(shì)值为(wèi)8109.88万美元；还新进谷(gǔ)歌51.86万股(gǔ)，持有市值为5379.44万美元。

　　从股价走势来看(kàn)，英伟(wěi)达年初以来从140美元/股(gǔ)附近一路(lù)上涨，最新(xīn)收盘报283.4美元/股，实现(xiàn)了翻倍。

　　同时，微软也从年初最低的218.8美元/股的位置，涨到(dào)了(le)最新报收(shōu)308.97美元/股，尽管(guǎn)中(zhōng)间波动也比较大，但总(zǒng)体表现也不错。

　　基金(jīn)君从渠道获悉的(de)观点，可能是景林布局(jú)这些科技巨头的原因。

　　景林(lín)资产非常看好AI人工智(zhì)能领(lǐng)域，其(qí)表示，AI是(shì)移动(dòng)互联网之后最重要的(de)技术革命之一，在短(duǎn)期(qī)，AI的突破和应用(yòng)带(dài)来无限遐(xiá)想，变革已经到来(lái)。

　　但(dàn)其(qí)也(yě)认为，A股相关公司(sī)真(zhēn)正拥有(yǒu)相关核心竞争力的(de)公司(sī)不多(duō)，且估值已经不便宜了，蕴含(hán)了一定风险与不确定(dìng)性，需要(yào)谨慎筛选与客观评估。更(gèng)倾向于在美股持有一些真正掌握了核心技术，且能转换成未来收益的企业(yè)。比如AI的应用可以为办(bàn)公软件带来(lái)实质效率的明(míng)显提升，从而影响未来的市场(chǎng)份额、营收与利润。

　　景(jǐng)林加(jiā)仓阿(ā)里、特斯拉(lā)<心情五味杂陈啥意思，打翻了五味杂陈啥意思/strong>

　　减(jiǎn)持脸(liǎn)书、贝壳

　　从增减持(chí)方面来看，在今年一季度，景林香港(gǎng)公司在美(měi)股积极加仓(cāng)，新(xīn)买(mǎi)进5家上市公司的股(gǔ)票(piào)，包括英伟达、谷歌、爱奇艺、好未(wèi)来、在线旅游公(gōng)司Booking。

　　同时(shí)加(jiā)仓了9家上(shàng)市公司，包括新(xīn)东(dōng)方、网易、Doordash、中通快递、微软(ruǎn)、Grab、阿(ā)里(lǐ)巴巴等。

　　比(bǐ)如其增持较多的(de)是东南(nán)亚网约车和(hé)送餐平台(tái)Grab，增加了697.2万(wàn)股，总共(gòng)持仓(cāng)达到1936.12万股(gǔ)，期末(mò)持仓(cāng)市(shì)值为5827.72万美元；同时加仓了美国外卖平台(tái)Doordash，持股增(zēng)至229.08万股，持有(yǒu)市值为1.46亿美元(yuán)。

　　另(lìng)外(wài)，景林(lín)也(yě)增持(chí)了阿里巴(bā)巴，增加34.04万(wàn)股，期末持(chí)股(gǔ)升(shēng)至39.73万股，持股(gǔ)市值为(wèi)4060.05万(wàn)美元。

　　景林还增(zēng)持(chí)了新(xīn)能(néng)源车龙头特斯拉，加(jiā)仓(cāng)1.17万股，期末(mò)持股数(shù)量增(zēng)至2.12万股，持股市值仅为439.82万美元(yuán)。

　　但(dàn)是景(jǐng)林在今年一(yī)季度减持了脸(liǎn)书(shū)、BOSS直聘、贝壳、满帮集(jí)团等(děng)8家公司；同时清仓了(le)金(jīn)沙集团、台(tái)积(jī)电、SPDR生物科技股指数ETF、晶科能源、京东等多只(zhǐ)美股(gǔ)持仓(cāng)标的。

　　最后，基(jī)金君整理了(le)景林今年一季度末的美股持仓数据，可以(yǐ)看看。