近(jìn)期(qī)市(shì)场(chǎng)风向变动，北向(xiàng)资(zī)金调仓换股，外(wài)资(zī)基金也纷纷行动。记者梳理发现，欧洲巨头施罗德旗下三只旗舰(jiàn)基金同时大手笔加仓“宁王”。3月(yuè)底以来，宁王股价震荡上行，虽较高点仍(réng)有(yǒu)距离(lí)，但部(bù)分资金开始(shǐ)行动。透(tòu)露什(shén)么信号(hào)？我们一起(qǐ)来看看(kàn)。

　　欧洲巨头(tóu)旗下三大基金同时行动(dòng)

　　施罗德旗下“施罗德国际(jì)精选基(jī)金(jīn)中国A（Schroder International Selection Fund China A A Accumulation USD）”，最(zuì)新(xīn)规模43.96亿美元。

　　截至2023年4月底，基(jī)金(jīn)前十大重仓股为中(zhōng)国(guó)平安(ān)、招商银行、紫金矿业、宁(níng)德时(shí)代(dài)、贵州茅台、万华化学、鼎龙股份、芒果(guǒ)超媒、海尔(ěr)生物。4月，基金加仓(cāng)宁(níng)德时代80％。

　　无独有偶，施(shī)罗(luó)德旗舰(jiàn)基金“施罗德国际精选基金大(dà)中华A（Schroder ISF Greater China A Acc USD）”最(zuì)新规模27亿美(měi)元。

　　截至2023年4月底，台(tái)积电(diàn)、腾讯控股、阿里巴巴、AIA、美团、紫金矿业(yè)、港交所、银河娱乐、宁(níng)德(dé)时代、隆基绿(lǜ)能。4月，基金减持(chí)腾讯控股(gǔ)3.42％，减持紫(zǐ)金(jīn)矿(kuàng)业19.25％，加仓(cāng)AIA 4.97％，加(jiā)仓宁德(dé)时(shí)代80％。

　　4月，施罗(luó)德旗下另一只旗(qí)舰基金也加(jiā)仓宁德时代80％。“施罗德国际精选(xuǎn)基金中国机遇(yù)（Schroder International Selection Fund China Opportunities A Accumulation USD）”， 基金(jīn)最新规模14.23亿美(měi)元(yuán)。

　　截至4月底，基金前十大重仓股为腾讯(xùn)控股、阿(ā)里巴巴(bā)、美团、宁(níng)德时代、隆基绿能(néng)、蒙牛乳业(yè)、银河娱乐、紫金矿(kuàng)业(yè)、贵州茅台、深圳国(guó)际(jì)。4月，基金减持腾讯控股2％、减(jiǎn)持阿里巴(bā)巴3.89％，减持(chí)紫金(jīn)矿业10.31％，增持宁德时代80％。

　　看好中国(guó)新能源(yuán)车产业链(liàn)

　　同一家机构旗下三大旗舰基金(jīn)同时加仓80％，究竟怎(zěn)么(me)回事？

　　资(zī)料显(xiǎn)示，这三只(zhǐ)基金中，施罗(luó)德国(guó)际精(jīng)选基金中国A由Jack Lee管(guǎn)理；施罗德国(guó)际精选基金大中华和(hé)施罗德(dé)国际(jì)精(jīng)选中(zhōng)国机遇由(yóu)Louisa Lo管理。最(zuì)新的基金材料中并未(wèi)解(jiě)释为(wèi)何基金在4月(yuè)大(dà)手笔加仓(cāng)宁德时代(dài)。不过，记者梳理发(fā)现，施罗德对(duì)中(zhōng)国新能源车(chē)产业(yè)链的看(kàn)重是一(yī)以贯之的。

　　例如，基(jī)金经理Jack Lee在一份研究日志(zhì)中解释道：长期(qī)来看，关注(zhù)三大主题。一是电动车供(gōng)应链；二是技术自主可控(kòng)；三是(shì)医(yī)疗健(jiàn)康基础设施(shī)。

　　为何看好电动车产业链？

　　Jack Lee解释道，随着气候变(biàn)化的影响日(rì)益(yì)显(xiǎn)现(xiàn)，全(quán)球各(gè)国的脱碳行动(dòng)变(biàn)得越(yuè)来(lái)越重要。转向电动汽车（EV）是“脱碳”行动的一个方面。中(zhōng)国在这方面为(wèi)投资者提(tí)供了重要(yào)的机会。中国在电动汽车价值链的供(gōng)应方面是全球的(de)领导者，同时中国对成品车(chē)辆(liàng)的需求(qiú)方面也占据重要地位。可能很多人不(bù)知道的是，全球2022年销售的所有电动汽车中，57％是在中国销售(shòu)的(de)。

　　整车制造之外，中国也是全(quán)球电动车基(jī)础设施最完善(shàn)的国家之一(yī)。以充电(diàn)桩为(wèi)例，中国平均一个公共充电桩(zhuāng)对应7辆车(chē)，欧(ōu)洲是(shì)16、美国是(shì)16、印度是25、巴西是(shì)28。来源：施罗德官(guān)网。

　　在(zài)电动汽车供应链中(zhōng)，有许(xǔ)多公司正在(zài)在(zài)各自的领域中建立(lì)主(zhǔ)导地(dì)位，以某智能组(zǔ)件为(wèi)例，它(tā)是电动汽车中用于(yú)电(diàn)池和电(diàn)机温控的关键(jiàn)组(zǔ)件的生(shēng)产商(shāng)。该公司(sī)在(zài)空调阀行业全球市(shì)场占有约60％的份额，并在电动汽(qì)车阀门(mén)行业(yè)拥(yōng)有超过90％的市(shì)场份额。客户包括(kuò)特斯(sī)拉(lā)等全球(qiú)电动汽车专家(jiā)以及福(fú)特、宝马(mǎ)等(děng)原始设备(bèi)制(zhì)造(zào)商(shāng)（OEMs）。随着电动汽车在全球范围内继续占据市(shì)场份额——在(zài)法(fǎ)规的支持下(xià)，该公司的增长潜(qián)力是可预见的(de)。

　　事实上，施罗德(dé)也并非(fēi)孤例(lì)。

　　另(lìng)一欧洲巨头安联投资旗(qí)舰基(jī)金安联(lián)神州A股基金也(yě)在3月大手笔加仓宁(níng)德时代。

　　这只基金(jīn)最新规模(mó)47亿美元(yuán)，截至3月底，基金前十大(dà)重(zhòng)仓股为贵州茅(máo)台(tái)、中信(xìn)证券(quàn)、宁德(dé)时代、中国中免、东(dōng)方财富、美的(de)集(jí)团、迈瑞医疗(liáo)、安井食品、锦(jǐn)江集团、中国平安。

　　长征有多长公里 红军长征一共用了几年p>

　　3月，基(jī)金对(duì)前十大重仓(cāng)股逐一加仓(cāng)，其中加仓(cāng)幅度最大的就是宁德时代(dài)，加仓幅度高达22.17％。此外，基金对中国(guó)中免加仓21.10％，基(jī)金加仓贵州茅台(tái)15.05％。对(duì)前十大重仓股中其余公(gōng)司均加仓8.85％。

　　“宁王(wáng)”市场份(fèn)额超40％

　　中(zhōng)汽协（中(zhōng)国汽(qì)车工业协会）近日发布的数(shù)据显示，2023年4月，我国动(dòng)力电(diàn)池产量47.0GWh，同比增38.7％；装(zhuāng)车量25.1GWh，同(tóng)比增(zēng)89.4％；新增6.7万台公共充电桩(zhuāng)，同(tóng)比增长52.0％，桩(zhuāng)车增量比(bǐ)为(wèi)1：2.5。

　　动力(lì)电池行业集中度方面，今年(nián)4月(yuè)，尽管我国(guó)新能源汽车市场共(gòng)计36家(jiā)动力电(diàn)池企业实现装车配套，较(jiào)去年同期增加2家。但是排名前(qián)3家、前5家、前10家动(dòng)力电池企业(yè)动力电(diàn)池(chí)装车量分(fēn)别为19.8GWh、22.3GWh和(hé)24.6GWh，占总(zǒng)装车量比分别为(wèi)78.7％、88.8％和97.7％，行业集中度(dù)依(yī)旧较高。

　　企(qǐ)业排名来看，根据中国汽(qì)车动力电池(chí)产(chǎn)业(yè)创新联盟(méng)数据(jù)显示(shì)，今年4月(yuè)，宁德时代(dài)以40.83％的占(zhàn)比持(chí)续(xù)领跑(pǎo)，比亚迪、中创新(xīn)航、亿纬锂能、国轩(xuān)高科分(fēn)别以(yǐ)29.11％、8.74％、5.48％、4.68％的占比位居第2-5名。第6-10名则(zé)分别为：欣旺达、LG新(xīn)能源(yuán)、蜂巢能源、孚(fú)能科技(jì)、瑞浦兰钧。

　　作为动力电池行业的龙头企业，宁德时(shí)代于2023年一季度(dù)实现营(yíng)业收(shōu)入890.38亿元(yuán)，同比(bǐ)增长82.91％；实现(xiàn)净(jìng)利润98.22亿元，同比增长(zhǎng)557.97％，单季利(lì)润增速创历史新(xīn)高。

　　北向(xiàng)资金调仓换股，“宁(níng)王(wáng)”重受青睐

　　或许是基(jī)于优异的业绩，来自Wind的数据显示(shì)，截至(zhì)5月14日，最(zuì)近7天北(běi)向资金净流入宁德时(shí)代15.75亿元(yuán)，位居北向净流入(rù)榜首。北向(xiàng)资金净(jìng)流入(rù)较多的其它个(gè)股还包(bāo)括宁(níng)德时(shí)代、工业富联、贵州茅台、工商银行、北方华创、兴业银行(xíng)、紫金(jīn)矿业、建设银行、比亚迪、中国石(shí)化。北向资金净流出(chū)较多的个股包括(kuò)格力电器(qì)、中国建筑(zhù)、东方财富、中(zhōng)国中免、阳光(guāng)电源、中兴通讯、科(kē)大讯(xùn)飞、隆基(jī)绿能、长江电力、恒(héng)瑞医药。

　　看好的“宁王(wáng)”的外资还(hái)包括“柏基”。超(chāo)长线投资(zī)者“Baillie Gifford”重仓宁德时代。

　　柏基在谈及为何(hé)持有宁德(dé)时代时(shí)，写道：宁德时代所(suǒ)处的位(wèi)置(zhì)是令人羡慕的。它背(bèi)后(hòu)有两大增长机遇(yù)一是电动(dòng)车(chē)二是储(chǔ)能；CATL聪明地选择聚焦磷酸铁锂电池(chí)，这方面它(tā)的市场(chǎng)份额是领(lǐng)先的。此(cǐ)外，磷(lín)酸铁锂电(diàn)池因为(wèi)安全(quán)性、生命周期(qī)和不(bù)含钴等特征(zhēng)而受到(dà长征有多长公里 红军长征一共用了几年o)欢迎(yíng)；动力电池(chí)的(de)企(qǐ)业发展与政府的脱碳计(jì)划是一致的。CATL的领导者也非常有(yǒu)远(yuǎn)见。

　　柏基同时也解释(shì)了：他(tā)们如何通过 “柏基十问”来(lái)考察宁德时代的。

　　不过，柏基也表示，如同(tóng)所有的投资(zī)者(zhě)，他们(men)的判断也可能是(shì)错的(de)。例(lì)如，若未来新的电(diàn)池(chí)技术出现，宁(níng)德(dé)时代的竞争优势不复。随着电池成本下降，宁德时(shí)代(dài)若不能保持利(lì)润(rùn)率。宁德时代和电动车厂(chǎng)商的关(guān)系若不能维(wéi)系。这些因素都会(huì)影响柏基对(duì)于宁德时代的判断。

　　但并非所有的外资都在加仓宁德时代。4月另一欧洲(zhōu)巨头安本投(tóu)资旗舰中国基金(jīn)“安(ān)本标准SICAV I-中国A股可持(chí)续(xù)股票基金(jīn)（Aberdeen Standard SICAV I - China A Share Sustainable Equity Fund I Acc USD）就在4月微微减(jiǎn)仓宁(níng)德时代0.04％。基金最新规模35.62亿美(měi)元。

　　截至(zhì)2023年4月(yuè)底(dǐ)，基金(jīn)持有(yǒu)的前(qián)十大(dà)重仓股为贵州(zhōu)茅台(tái)、宁德时代、中国中(zhōng)免、迈瑞医疗、爱(ài)尔眼科(kē)、华测检测、招商银行、美的(de)集团、广联达、宁波(bō)银行。

　　摩根大通加仓泸州老窖

　　宁德时代(dài)之外(wài)，互联网或者食(shí)品(pǐn)饮料也颇受(shòu)关注。

　　例如，摩(mó)根大通(tōng)旗舰(jiàn)基金“摩根基金(jīn)-中国A股机遇基金（JPMorgan Funds - China A-Share Opportunities Fund C （acc） – EUR）”最新规模395 亿(yì)元人民币，截至2023年(nián)一季度末，基金(jīn)前十大重仓股(gǔ)为贵州茅台、金(jīn)山(shān)软件、中国平(píng)安、招商银行、万(wàn)华化(huà)学、恒生金融(róng)、泸(lú)州老窖、迈瑞医疗(liáo)、京(jīng)东方。3月基金加仓(cāng)幅(fú)度(dù)最(zuì)大的(de)为泸州老窖，加仓幅度27.59％。

　　瑞银旗下(xià)瑞银（卢森堡）股票基金-中国机遇基金(jīn)（UBS （Lux） Equity Fund - China Opportunity （USD） P-acc）最新规模47.83亿(yì)美(měi)元。截至(zhì)2023年 3月底，基金前十大(dà)重(zhòng)仓(cāng)股为腾讯控股、贵州茅台、网易、阿里(lǐ)巴巴(bā)、中国平安、招(zhāo)商银行、石药集团、AIA、平(píng)安(ān)银行、美团。3月，基金加仓阿里巴巴11.66％。

未经允许不得转载：太仓网站建设,太仓网络公司,太仓网站制作,太仓网页设计,网站推广-昆山云度信息科技有限公司 长征有多长公里 红军长征一共用了几年